美国消费者信心创七个月新低，一年期通胀预期4.3%创15个月新高，消费者对美国价格感到惶恐不安。

　　美股上周五齐跌，道指收跌0.99%、纳指收跌1.36%、标配500收跌0.95%；亚马逊收跌4.05%、特斯拉跌3.39%、谷歌A跌3.27%、苹果跌2.4%、微软跌1.46%、英伟达涨0.9%。

　　美国消费者信心创七个月新低，一年期通胀预期4.3%创15个月新高，消费者对美国价格感到惶恐不安。

　　1、习近平在听取吉林省委和省政府工作汇报时强调，深入落实推动新时代东北全面振兴战略部署，在中国式现代化建设中展现更大作为。

　　3、证监会：支持优质科技型企业发行上市，支持境外上市优质科技型企业回归A股；优化科技型上市公司并购重组、股权激励等制度；引导私募股权创投基金投早、投小、投长期、投硬科技。

　　4、国家发改委、国家能源局：推动新能源上网电量参与市场交易，新能源项目上网电量原则上全部进入电力市场。

　　7、DeepSeek-V3 API服务的45天优惠价格体验期已结束，从2月9日开始将调整为新的价格。

　　1、习近平在听取吉林省委和省政府工作汇报时强调，深入落实推动新时代东北全面振兴战略部署，在中国式现代化建设中展现更大作为。

　　3、证监会：支持优质科技型企业发行上市，支持境外上市优质科技型企业回归A股；优化科技型上市公司并购重组、股权激励等制度；引导私募股权创投基金投早、投小、投长期、投硬科技。

　　4、国家发改委、国家能源局：推动新能源上网电量参与市场交易，新能源项目上网电量原则上全部进入电力市场。

　　7、DeepSeek-V3 API服务的45天优惠价格体验期已结束，从2月9日开始将调整为新的价格。

　　建投策略陈果团队称，预计市场目前震荡上行的行情有望持续至两会。对中国科技板块机会的中期看好逻辑不变，但短期交易层面也需要注意部分主题近期交易拥挤度接近历史最高水平，短期不适宜盲目追高，优质龙头公司逢回调可考虑再布局。

　　中信策略裘翔团队称，风险偏好已经抬升，事件催化还在继续，预计科技行情还将演绎，但分化不可避免，从普涨到分化到最后缩圈/轮动的过程也符合产业逻辑和过往规律。此外，其从中美重点行业龙头分析来看，发现中国资产估值偏低的行业为互联网、通信硬件、智能车和智能驾驶；估值偏高的为半导体、软件；估值接近的为消费电子。

　　兴证策略张启尧团队称，本轮AI行情三大趋势：从上游到中下游、从“集中”到“百花齐放”、从AI到AI+。参考上一轮“互联网+”行情，一旦产业趋势确认、景气的比较优势显现，机构资金也将趋势性增配。目前，计算机板块的中游算法与技术、软件和服务以及下游的应用持仓比例仍相对偏低。后续或具备较大加仓空间。

　　建投策略陈果团队称，预计市场目前震荡上行的行情有望持续至两会。对中国科技板块机会的中期看好逻辑不变，但短期交易层面也需要注意部分主题近期交易拥挤度接近历史最高水平，短期不适宜盲目追高，优质龙头公司逢回调可考虑再布局。

　　中信策略裘翔团队称，风险偏好已经抬升，事件催化还在继续，预计科技行情还将演绎，但分化不可避免，从普涨到分化到最后缩圈/轮动的过程也符合产业逻辑和过往规律。此外，其从中美重点行业龙头分析来看，发现中国资产估值偏低的行业为互联网、通信硬件、智能车和智能驾驶；估值偏高的为半导体、软件；估值接近的为消费电子。

　　兴证策略张启尧团队称，本轮AI行情三大趋势：从上游到中下游、从“集中”到“百花齐放”、从AI到AI+。参考上一轮“互联网+”行情，一旦产业趋势确认、景气的比较优势显现，机构资金也将趋势性增配。目前，计算机板块的中游算法与技术、软件和服务以及下游的应用持仓比例仍相对偏低。后续或具备较大加仓空间。

　　1、DeepSeek概念DeepSeek依然是周末时间催化最多事件。QuestMobile数据显示，DeepSeek在1月28日的日活跃用户数首次超越豆包，随后在2月1日突破3000万大关，成为史上最快达成这一里程碑的应用。此外，据AI产品榜，DeepSeek 在没有任何广告投放情况下实现了7天完成1亿用户增长。2月9日，DeepSeek-V3 API服务的45天优惠价格体验期已结束，从2月9日开始将调整为新的价格。

　　点评：中信证券表示，DeepSeek引发全球投资者热议中国科技进步及中国资产价值重估，近期政策层也频频表态重视科技特别是人工智能领域，春季躁动明显加速，沪深两市成交量从节前最后一个交易日的1.13万亿上升至2月7日的近2万亿。以AI Agent为代表的AI应用有望加速落地，DeepSeek加速推进应用成本的下降，端侧AI如智能驾驶、AI PC等的吸引力上升。

　　2、无人驾驶2025年2月6日，比亚迪宣布将于2月10日19:30在深圳总部召开智能化战略发布会，将发布天神之眼高阶智驾系统，“让每一个人都能畅享高阶智驾拥有更安全、舒适美区id小火箭用处、便捷的出行体验”。据HiEV报道，比亚迪计划在2025年全力推进高阶智能驾驶技术的大规模量产化，其目标是，在全年500万辆销售目标的基础上，实现300万辆新车搭载“高快NOA起步智能驾驶系统”，占新车总量的60%，而从价格带上，比亚迪希望高速NOA能覆盖到10至15万级别的车型，这一举措将加速智能驾驶技术的普及进程。

　　点评：华福证券表示，与DeepSeek深度融合已成为车企助推汽车行业智能化转型的新亮点。2月6日，吉利汽车宣布星睿大模型与DeepSeekR1深度融合，未来将提升智能交互体验；2月7日，岚图汽车宣布已完成与DeepSeek模型的深度融合，岚图知音将成为汽车行业首个融合DeepSeek的量产车型；同日，极氪也已加入合作行列，极氪智能座舱团队完成旗下自研KrAI大模型与DeepSeekR1大模型的深度融合，极氪智能座舱助手AIEva已完成DeepSeekR1大模型集成并即将上线日，长城军工

　　湖南天雁、长安汽车、中光学集体发布公告称：间接控股股东中国兵器装备集团有限公司正在与其他国资央企集团筹划重组事项。本次重组或将导致本公司控股股东发生变更，但不会导致实际控制人发生变更。同天，东风科技、东风股份也双双发布公告：间接控股股东东风汽车集团有限公司正在与其他国资央企集团筹划重组事项。本次重组可能导致本公司间接控股股东发生变更，但不会导致实际控制人发生变更。点评：国元证券指出，并购重组作为市值管理的重要工具之一，在新一轮央企改革的背景下，其市值管理的动力有望增加；此外，2024年中央经济工作会议提出要实施更加积极的财政政策，并提高财政赤字率，中央整体财政收支平衡压力增加，这就需要央国企积极进行市值管理，提高企业估值和盈利能力，为财政收入创造更多贡献。

　　据垣信卫星官方公众号消息，2月7日，上海垣信卫星科技有限公司与马来西亚卫星运营及解决方案提供商MEASATGlobalBerhad正式签署谅解备忘录，双方将在低轨卫星星座管理运营、技术研发和应用解决方案等多个维度展开合作，双方合作意向的达成对千帆星座海外市场开拓具有重要的里程碑意义。这是继公司千帆星座出海巴西后，再次拓展海外市场。上海垣信已经开始和30多个国家进行业务洽谈，海外商业闭环可期。

　　点评：证券时报表示，随着技术的不断进步、应用场景的不断拓展以及卫星星座规模的逐步扩大，我国卫星互联网产业或将迎来放量增长的新阶段。可关注国内卫星及运载火箭产业链的细分龙头企业。

　　1、DeepSeek概念DeepSeek依然是周末时间催化最多事件。QuestMobile数据显示，DeepSeek在1月28日的日活跃用户数首次超越豆包，随后在2月1日突破3000万大关，成为史上最快达成这一里程碑的应用。此外，据AI产品榜，DeepSeek 在没有任何广告投放情况下实现了7天完成1亿用户增长。2月9日，DeepSeek-V3 API服务的45天优惠价格体验期已结束，从2月9日开始将调整为新的价格。点评：中信证券

　　表示，DeepSeek引发全球投资者热议中国科技进步及中国资产价值重估，近期政策层也频频表态重视科技特别是人工智能领域，春季躁动明显加速，沪深两市成交量从节前最后一个交易日的1.13万亿上升至2月7日的近2万亿。以AI Agent为代表的AI应用有望加速落地，DeepSeek加速推进应用成本的下降，端侧AI如智能驾驶、AI PC等的吸引力上升。

　　2025年2月6日，比亚迪宣布将于2月10日19:30在深圳总部召开智能化战略发布会，将发布天神之眼高阶智驾系统，“让每一个人都能畅享高阶智驾拥有更安全、舒适、便捷的出行体验”。据HiEV报道，比亚迪计划在2025年全力推进高阶智能驾驶技术的大规模量产化，其目标是，在全年500万辆销售目标的基础上，实现300万辆新车搭载“高快NOA起步智能驾驶系统”，占新车总量的60%，而从价格带上，比亚迪希望高速NOA能覆盖到10至15万级别的车型，这一举措将加速智能驾驶技术的普及进程。

　　点评：华福证券表示，与DeepSeek深度融合已成为车企助推汽车行业智能化转型的新亮点。2月6日，吉利汽车宣布星睿大模型与DeepSeekR1深度融合，未来将提升智能交互体验；2月7日，岚图汽车宣布已完成与DeepSeek模型的深度融合，岚图知音将成为汽车行业首个融合DeepSeek的量产车型；同日，极氪也已加入合作行列，极氪智能座舱团队完成旗下自研KrAI大模型与DeepSeekR1大模型的深度融合，极氪智能座舱助手AIEva已完成DeepSeekR1大模型集成并即将上线日，

　　集体发布公告称：间接控股股东中国兵器装备集团有限公司正在与其他国资央企集团筹划重组事项。本次重组或将导致本公司控股股东发生变更，但不会导致实际控制人发生变更。同天，东风科技、东风股份也双双发布公告：间接控股股东东风汽车集团有限公司正在与其他国资央企集团筹划重组事项。本次重组可能导致本公司间接控股股东发生变更，但不会导致实际控制人发生变更。

　　点评：国元证券指出，并购重组作为市值管理的重要工具之一，在新一轮央企改革的背景下，其市值管理的动力有望增加；此外，2024年中央经济工作会议提出要实施更加积极的财政政策，并提高财政赤字率，中央整体财政收支平衡压力增加，这就需要央国企积极进行市值管理，提高企业估值和盈利能力，为财政收入创造更多贡献。4、卫星互联网据垣信卫星官方公众号消息，2月7日，上海垣信卫星科技有限公司与马来西亚卫星运营及解决方案提供商MEASATGlobalBerhad正式签署谅解备忘录，双方将在低轨卫星星座管理运营、技术研发和应用解决方案等多个维度展开合作，双方合作意向的达成对千帆星座海外市场开拓具有重要的里程碑意义。这是继公司千帆星座出海巴西后，再次拓展海外市场。上海垣信已经开始和30多个国家进行业务洽谈，海外商业闭环可期。

　　点评：证券时报表示，随着技术的不断进步、应用场景的不断拓展以及卫星星座规模的逐步扩大，我国卫星互联网产业或将迎来放量增长的新阶段。可关注国内卫星及运载火箭产业链的细分龙头企业。

　　2、奥浦迈：拟以发行股份及支付现金的方式购买澎立生物100%的股权，并募集配套资金，股票复牌。3、富淼科技：飞翔股份拟向永卓控股转让29.98%公司股份，股票复牌。4、东风科技、东风股份：东风公司正在与其他国资央企集团筹划重组事项。

　　10、5连板美格智能：与DeepSeek开发公司无业务往来，相关模型适配工作处于早期研发阶段。

　　11、3连板梦网科技：公司与DeepSeek系统的开发、应用等核心技术无关，且与杭州深度求索人工智能基础技术研究有限公司无任何业务往来。

　　10、5连板美格智能：与DeepSeek开发公司无业务往来，相关模型适配工作处于早期研发阶段。

　　11、3连板梦网科技：公司与DeepSeek系统的开发、应用等核心技术无关，且与杭州深度求索人工智能基础技术研究有限公司无任何业务往来。