6天3板。三大指数涨跌不一，沪指震荡拉升，创业板指冲高回落，科创50指数涨超1.5%。沪深两市成交额2.58万亿，较上一个交易日放量1532亿。盘面上，市场热点快速轮动，全市场超3400只个股上涨，其中90只个股涨停。板块方面，

　　连板晋级率降至30.77%，此前最高标圣阳股份尾盘炸板回落，止步7连板。近期上市公司业绩披露愈发密集，短线资金对于业绩超预期个股热情居高不下，连板高度降至6连板的业绩超预期个股，带动小金属概念股连续3日录得一字涨停，此外长虹华意在内的多只年报或一季报业绩大幅超预期个股均开盘后不久即早早封死涨停。上周资金热炒的算力产业链仍奠定其趋势抱团核心地位，但光通信产业链内部大切小的同时，液冷、金刚石散热等方向先后展开强劲补涨，半导体产业链也持续向国产算力以及玻璃基板等市值体量相对较小的低位方向切换。随着最高标尾盘炸板，明日连板接力方向表现或仍受制于该股的表现。

　　美银证券研究显示，到2030年，全球AI服务器市场规模达到约1.5万亿美元，而AI服务器的营收占比将达到83%。受益随着谷歌TPU v7等千瓦级芯片全面要求液冷、英伟达下一代平台全液冷架构落地等多重共振，液冷服务器概念持续得到热捧，小市值抱团股、、均实现连板晋级，趋势核心英维克触及涨停，刷新历史高点。而上周领涨的CPO、PCB两大主线则继续展开内部分化轮动，上游磷化铟、铌酸材料方向大放异彩，云南锗业小火箭app ios、天通股份双双实现晋级2连板，此前持续分歧的光纤概念也展开大面积资金回流，通鼎互联、展开反包板，中天科技、亨通光电触及涨停再度逼近前期历史高点。在板块内权重核心标的短期高位滞涨背景下，一些具备业绩确定性的涨价方向得到资金聚焦也在情理之中，但短线完成无差别轮动后，获利盘的局部兑现也将同步开启。

　　台积电在一季度法说会上表示正在搭建CoPoS封装技术的试点产线，预估几年后可进入量产阶段。产业人士指出，延伸CoWoS技术路线至CoPoS，长远目标是用取代硅中介层。概念延续上周火热表现，、彩虹股份双双涨停，TGV设备概念股帝尔激光、联赢激光盘中一度涨逾10%，叠加中东冲突带动产品涨价的碳酸锶概念股红星发展、金瑞矿业也盘中大幅冲高。虽然短期内玻璃基板量产并实现业绩落地的概率相对有限，继三星电机送样苹果、提及CoPoS之后，随着台积电等巨头的牵头，整个先进封装材料转向玻璃基板仍然可期。在整个产业处于从0到1的阶段，上游TGV和PVD关键设备以及高价值量的高硼硅玻璃基材仍有望率先受益。

　　国家航天局官方宣布，将在4月24日中国航天日发布深空探测、等一系列重大信息，此前国家航天局已经发布年内多项重点任务，涵盖载人航天工程将实施神舟二十三号等载人飞船任务、多型重复使用火箭将开展飞行验证。概念延续上周火热势头继续向上加速，10厘米人气股神剑股份、西部材料、江顺科技涨停刷新历史新高，进而带动两只权重大票中国卫星、中国卫通也先后涨停，进而带动大批卫星ETF收涨超4%。虽然板块ETF整体涨幅相比今年1月份的批量涨停仍有较大差距，但考虑到AI硬件和新能源两个大市值体量板块的分流，近期商业航天概念的炒作情绪仍处于上升阶段。在距离长征十号乙等可回收火箭发射时点尚有距离背景下，短期商业航天概念就此降温概率相对有限。

　　近期全球AI应用多个领域迎来重大催化，其中大模型方面，AI明星公司Anthropic于近日推出旗舰人工智能模型ClaudeOpus的4.7版本。而AI营销方面，OpenAI预计，其广告收入2030年将突破1000亿。端盘中展开修复，吉宏股份、润达医疗、三人行报收涨停，中信出版、蓝色光标、华策影视、中文在线%。对于国内市场而言，近期包括字节的Seedance2.0以及阿里旗下的Happy Horse等视频模型的迭代仍有利下游影视传媒行业的产业升级。从二级市场看，在2-3月份智谱、Minimax掀起高潮后，港股AI应用概念股群核科技上市两日累计涨近200%，进而带动英矽智能迈富时、范式智能等AI应用概念股全线爆发，或对A股市场相关对标品种形成间接提振。后市展望

　　立讯精密、浪潮信息等低位品种的补涨仍反映出整个算力链内部良性轮动的特征。不过无论是算力还是新能源，当前基本面驱动的容量抱团不断以盘中内部高低切完成消化后，短期仍有大级别分歧可能。结合创业板指已经连续6个交易日处于日线布林上轨线上方，KDJ持续钝化的同时，MACD红柱也出现一定收敛迹象，短线获利筹码仍有待进一步消化。今日涨停分析图